半导体ip供应商是什么意思-半导体存储器的财务属性

2023年1月7日，《半导体存储器的价格机制》在社区发表，随后《半导体存储器的财务属性》在国际电子市场发表。

3月23日，在CFM年度峰会上，他们还作为神州数码的代表，与Kioxia的CTO Masaki Momodomi和中国区总裁冈本成之进行了交流。

大约一年过去了，目前的半导体存储产品仍然处于低谷期，仍然没有快速复苏的迹象，尽管原厂、代理商和经销商已经无数次公开场合

意味着Q3Q4大概率会上涨，但对于当前的中国经济乃至全球经济来说，确实存在较大的变数。

从三星坚持不减产到开始减产；

美光减产期限延长至2024年；

西部数据与铠侠合并重组加速；

而长江存储、长鑫科技则遭遇欧美、日本更为严厉的制裁；

戴尔等美国厂商甚至表示要拒绝来自中国的原材料产品；

我还是认为存储产品的金融属性在波峰和波谷中发挥作用，刺激利益链上的人发挥作用。

根据马克思政治经济学原理，价格的基础是价值，价值是无差别的人类劳动凝结在人类身上的结果，价值的大小取决于社会必要劳动时间。 价值的体现取决于商品的交换价值，也就是传统理论中的价格。 商品的可交换性、流通性和可变现性决定了商品的金融属性，即价值的可交换范围决定了商品的金融价值。

商业的本质是交换（贸易），交换属性的大小和范围决定了商业价值实现的速度和规模，即利益实现的可能性。 金融属性的本质是流通能力、交换能力和流动性的大小。 半导体器件为何具有金融属性？ 尤其是半导体存储器的金融属性展现得淋漓尽致。 买家继续买入半导体ip供应商是什么意思半导体ip供应商是什么意思，卖家继续卖出； 有的商家囤货，有的买家接单； 我分析原因如下：半导体存储器下游流通强劲，半导体存储跨越了电气时代和数字时代，可以应用于大多数消费电子、大多数企业ICT产品、电动汽车行业、工业和航空航天等诸多领域。字段。 与逻辑IC相比，半导体存储器是一种标准IC，其通用性和流通性远远大于一般器件。 因此，存储芯片是半导体市场最大的单一品类，长期占据半导体市场的1/4至1/3。 流通性决定变现性，变现性和可交换性决定金融属性的大小。 实力雄厚的贸易龙头——韩国三星电子。 韩国三星是典型的东亚财阀。 其骨子里的垄断基因影响了其经营方式的独特性。 以雄厚的资金实力为后盾，通过技术垄断和低价竞争击败竞争对手，打造核心竞争优势，获取高额利润。 。 2008年到2012年，三星电子通过低价和逆势扩张，成功冲击台湾和日本的DRAM和面板行业，让尔必达、奇梦达、力晶、茂德昙花一现； 家。

内存价格的波峰和波谷排除了需求的原因，三星的交易和策略成功支撑了这个巨大市场的“过山车”属性。 高风险、高回报让更多的上下游从业者愿意参与其中，推动市场的成长。 高速流动性，即金融属性。 HDD之所以不具备如此明显的金融属性，是因为希捷西数和东芝无法完全控制和半垄断，其企业文化和基因不具备这样的垄断基因。 另一个巨大的原因是中国厂商在半导体存储器市场相对没有优势。 商品的变现能力，除了商品应用的多功能性外，还包括商品的稀缺性和供求关系。 改革开放初期，对于电信行业的程控交换机，我国各级电信部门通过“送特惠”、“走后门”的方式，争相购买阿龙、爱立信、西门子等设备。 ; 然而，中国厂商崛起后，一旦市场垄断被打破，程控交换机就不会再有类似的快速流通和盈利能力，电信设备的价格一路走低。 同理也可以证明面板行业价格一路下跌，目前没有向上波动的支撑。 由于来自中国液晶面板厂商的冲击，韩国三星无法垄断市场，完全控制市场。 产品的供需关系和稀缺性基本丧失。 三星因此退出了利润微薄的液晶面板，继续投入巨资进军先进的OLED、FLASH、DRAM以及工艺先进的半导体代工领域。 同时瞄准汽车IC龙头NXP，通过技术垄断和资本壁垒持续获取高额利润。

以此类推，如果大量产能冲击存储市场，则整体市场容量将出现产能过剩，存储市场将不可避免地进行洗牌。 存储产品也会失去利润和炒作的空间，逐渐失去金融属性。 但前提是中国企业能够站起来并取得胜利。 技术和市场。 存储IC的价值链非常长而且巨大。 它是半导体品类中规模最大、最复杂的链条和渠道。 任何链接都可能影响存储的价格。 原装颗粒（FLASH、DRAM）、原装模组（SSD等）； 非原装（市场主流）模块； 原代理； 非原厂代理； ）； 庞大的客户终端群七大链条中任何一个的“蓄水”都会增加行业的库存和需求。 链的复杂性加速了信息不对称，为投机和交易提供了风险基础，为存储的繁荣提供了无限的可能性和想象空间。 市场上最接近存储的是服务器和PC的CPU，但英特尔在华尔街的控制之下，涨跌基本都在英特尔的掌握之中。 如果CPU价格下降太多，英特尔高管估计会被华尔街金融家“安排下课”。 典型的美国风格，而不是三星的低成本血洗市场，不断洗刷竞争对手的解决方案。 GPU在流通方面也类似，但英伟达的GPU市场远小于存储市场，GPU流通的范围和市场也小得多。 而且GPU的单价太高，风险太大，玩家数量也少很多。

通过以上视角，基本可以分析出半导体产业链的各种分工与合作、囤货炒货、管控与崩盘。 Nvidia GPU是半导体市场上最大的硬通货，因为商品应用范围和市场巨大，其流通时间也是普通IC无法企及的。 但流通强的结果是肉食者多、贪图者多，导致市场竞争激烈，常规利润低下。 其他类型的集成电路将有既定的市场逻辑。 例如，原厂授权有一定的资金实力，代理商有技术实力和渠道能力，终端厂家提前提出需求卡通形象，为代理商准备代理； 自己的合理利润，似乎这就是半导体产业链。 最合理、最合规的价值链逻辑，无非是众多工程师和下游从业者的共同心愿。 这是产业链上大多数工人按部就班的逻辑。 老板和操盘手绝对不希望整个市场如此平静和平静。 ，因为这样的市场缺乏刺激，风险变得毫无价值的投资，生活也就失去了挑战的意义。 因为只有当IC缺货、原厂和代理商的骨干人员出现在市场上把货时，炒货才会产生巨大的利润空间； 而现货经销商只有在信息量更大的情况下备货、控货，才能获得更多的客户。 大利润。 任何一个华强北的贸易商都不会满足于只满足于半导体市场的平静去从代理商那里拿货并转售终端。

我有理由相信，“食物链”的上层很高兴看到缺货，因为他们都知道缺货可能会带来财富的激增，而后来的价格跳水就是结果需求下降和供应过剩。 如果您是Soucing，您如何面对市场波动和供应商不断变化的供应策略？ 首先，我们要始终相信，只有在市场波动的时候，采购的能力和价值才能体现出来，否则我们就按照供应商的价格采购就完事了，不思考，不承担风险； 当然，采购专家、供应链专家并不是市场专家，“算命师”很难完全准确地预测市场价格和供求关系，但可以在必要时提供对冲供应风险和成本风险的有效手段。 如今，大家都在网上看到了大量积累的库存以及各大主机厂的财务报告。 中国主要科技公司的供应链水平高吗？ 很难评价，他们都是最优秀的人才和专家，但在大企业积累经验后，往往会变得死板。 大多数企业高管和高层不愿意打破陈旧、创新常规机制，从小事做起，自以为是地认同历史经验，很难不断创新自己的供应链模式。 当然，没有最好，只有最适合的供应策略和方案，优秀的供应链专家并不是试图做“神算”，不是为了得到所有部门和领导的认可，而是应该“高瞻远瞩”，供应链成本压力在你身上。 其次，要判断供应商在合作中的角色和获取利益的方式。 不是所有的供应商都能同进退，也不是所有的供应商都愿意承担供应风险。 如果市场给予参与者更多的利益和选择空间卡通人物，也需要给予企业本身更多的合作方式和风险控制，构建多元化、多层次的供给体系。

从大厂到小厂，再到新的大厂，我看到不同类型厂家的供应管理方式的优缺点都很明显。 过于保守和封闭的供应体系很容易导致供应体系僵化和库存成本居高不下。 在这个体系的认知中，并没有太多灵活的供给灵活性和要求。 习惯于“阵地战”的军团作战，不太适合“游击战”战术。 所有认知系统都会沉迷于历史和规范。 过于开放的小工厂很可能导致产品质量不高和售后问题，供应商体系混乱，影响企业的专业形象和商誉。 要平衡好采购合规性与原则性、灵活性之间的关系。 走任何极端都会损害企业的利益。 也许保险最终是妥协的结果。 第三，要明确客户和供应商的责任和利益。 虽然合同大多数时候可以保护双方的利益，但在特殊供货的情况下，我们必须合理考虑双方的利益，否则吃亏的一定是我们。 虽然我们提倡诚信经营，但巨大的利益会压倒任何人力和法律的约束。 最后，合理利用手头的资源。 买进卖出应该是采购的趋势。 单一的采购体验可能已经不能满足当前产业发展的需要。 采购商需要向原厂学习产品和技术趋势，向代理商学习渠道经销方式和合作机制，向贸易商和现货经销商学习价格趋势，向大家学习市场供应特点和经验，不断思考和总结。 而不是一维的自我满足，沉迷于大工厂固有的旧经验和光环，原地踏步、停滞不前。 虽然任何企业都有企业文化和基因沉淀，但任何体验文化都需要转化为适合自己的认知和方法论，而不是简单地照本宣科、求剑走肉。